又一家房企披露了债务重组重大进展。
11月20日，中梁控股披露境外债务重组方案进展。中梁控股表示，截至公告日期，持有现有债务未偿还本金总额约92%的同意债权人已加入重组支持协议，并承诺采取一切必要的行动，在计划会议上投票支持重组计划。
在地产行业深度转型、楼市弱复苏的预期背景下，出险房企征得债权人同意境外债务重组方案并非易事。
巧合的是，就在中梁控股公布境外债重组新进展的同日，融创中国也宣布完成了境外债务重组所有流程。从6月13日债务重组计划已获约87%债权人同意，到9月18日债权人通过率为99.75%，融创中国境外债务重组成功用时3个月5天。而中梁控股境外债务重组方案从9月1日获得79%债权人同意时间点算起，到如今获得92%债权人同意，共用时2个月16天，对比融创中国已有明显提速。
按照中梁控股的预期，公司境外债务重组生效日期将在明年1月或2月，这也意味着中梁控股境外债重组成功几无悬念。
对此，中梁控股也表示，计划的顺利实施将减轻公司的整体债务压力，使公司能够更好的开展业务运营。
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境内外债务压力减轻
去年11月13日之前，中梁控股一直全面履行其所有境外债务的还款义务。
但在房地产市场持续下行且行业信心不足的情况下，中梁控股也未能幸免而遭遇阶段性资金压力。为确保公平对待所有境外债务持有人，中梁控股彼时发布公告称，其将暂停支付公司境外债务项下所有应付的本金及利息，并探讨可行的整体债务重组方案。
此次，中梁控股境外债务重组能够在较短时间内获得债权人通过，既得益于其本身债务规模相对较小，也得益于债权人对债务重组方案的高度认可。
根据今年5月底中梁控股披露的境外债务重组方案显示，公司重组债务合计9.293亿美元。若重组方案落地，中梁控股先期支付1%的现金，作为前期的本金付款；剩下的99%债务将用新的优先票据，或者新的可换股债券来解决。其中，新优先票据、新可换股债券的年期均为3.5年，票面利率分别为5%、3%，并且首12个月利息具有实际上的支付宽限期安排，不用现金支付利息；现金利息将自开始日期后12个月结束时开始累计。
此次公告中，中梁控股也提到，按照债务重组计划，公司将在重组生效日期向计划债权人发行优先票据及可换股债券。
在发行可换股债券方面，中梁控股表示，将按照计划债权人选择的本金总额发行可换股债券，本金总额的当前上限应为1.4亿美元，或公司可全权决定增加的其他金额。若计划债权人选择的可换股债券的本金总额超过当前上限金额，则可换股债券应按比例配发予选择该选项的计划债权人。
在业内人士看来，中梁控股的境外债务重组方案在充分考虑行业环境、债权人诉求以及平衡了实控人资源能力的情况下更具有操作性，因而得到债权人的高度认可与接受。持有现有债务未偿还总额约92%的债权人已加入重组支持协议，这一结果表明债权人对于中梁控股的债务重组方案持积极态度，并对公司的未来发展抱有信心。
从目前情况来看，中梁控股境外债务重组距离成功仅一步之遥。境外债解决后，中梁控股肩上的“担子”明显轻了不少。
在境内债务方面，中梁控股也在积极寻找解决方案。根据其中报数据显示，截至今年6月30日，中梁控股有息债务中，境内计息债务约为146亿元。对于这部分债务，中梁控股表示：“大部分为项目质押贷款，且公司一直积极与境内银行及贷款机构合作，延长此类境内贷款的到期日。”
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力保交楼、销售企稳
债务问题解决后，中梁控股可以“轻装上阵”，更好的投入到保交付和正常经营中。
实际上，保交付一直是中梁控股日常经营的重中之重。根据中梁控股官微显示，今年前10月，中梁控股累计交付88000户。其中，仅10月份，中梁控股就交付了7665套，交付项目分布在南阳、南平、佛山、济南、徐州等地。
在保交付的同时，中梁控股还致力于保品质。
据悉，在品质交付方面，中梁控股构建保交付PMO机制，内部加强管控：前期做好分期策划，实现稳步投入、贴合市场、有序供货，确保有序交楼；跟踪项目进度计划、验收计划按模板细化铺排，专项群定期汇报跟踪，过程中识别风险；分结构做好总分包管理；过程紧盯材料验收、样板验收、工作面移交，重点保障基础质量，严格落实现场重大风险拉闸机制，坚守安全质量底线。
基于此，今年9月，中梁控股荣获“2023年楼盘交付典范企业”，同时也位列行业前三季度保交付房企TOP9，这个排名甚至在龙湖、新城之前。
在保交付之外，中梁控股积极营销、刺激销售，今年以来销售业绩持续企稳。根据公司发布的未经审核经营数据显示，今年前10月，中梁控股累计实现合约销售金额300.5亿元，合约销售面积约23万平方米，合约销售均价约10400元/平方米。
值得注意的是，中梁控股下半年以来月均销售额在20亿元以上，公司销售数据保持稳定。
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或入选房企融资“白名单”
债务端压力减轻，销售端业绩企稳，中梁控股也在期待融资端的好消息。
11月20日，有消息称，中国监管机构正在起草一份中资房地产商白名单，以进一步改善对颓势未减的房地产业的融资支持。此举亦显示监管层正加大力度提振房地产行业。
有知情人士称，共有50家国有和民营房企被列入白名单，这其中既包括一些稳健安全的央企、国企，也包括此前被列为示范生的优质民营房企，甚至还包括一些已经出险但经营基本面不错的企业。
在不少业内人士看来，去年下半年以来，金融管理部门先后发布“金融16条”、“三支箭”政策，从信贷、债券、股权融资三方面发力支持房地产融资。而此次的白名单制度相比“金融16条”和“三支箭”覆盖的范围有所扩大。
对此，不少房企表示，尚未接获名单。中梁控股方面也表示，对于入选白名单公司还未收到确切消息，但就公司本身而言，公司主体经营没有问题，部分项目确实存在资金压力。如果此次中梁控股能够入选融资白名单，公司定会将资金投入到项目保交付中。据悉，目前中梁正在与相关主管部门积极接洽，希望进入白名单，在保交楼专项贷款、项目纾困资金和增信发债等方面能给予支持。“我们承诺，所获信贷资金将全部用于境内保交楼、保供应链、稳就业的目标任务中，中梁将公司的在建工程、现房和经营性物业作为抵押物，确保放款金融机构的资金安全。并将新增融资款项的使用情况，补充在每月经营数据中一并向央行、住建部汇报，接受监管部门的监督，确保每一笔新增融资款项均用于保交楼项目上。”中梁控股相关负责人告诉记者，“纾困资金在项目上闭合，通过销售回款优先偿还。”
实际上，不少房企与中梁控股持有相似观点，在公司主体经营正常的情况下，希望国家在项目保交付层面给予更多支持和纾困办法。
随着“50家房企融资白名单”消息持续发酵，叠加债务端好消息，中梁控股已经连续4个交易日股价上涨。截至11月23日收盘，中梁控股收报于0.355港元/股，单日股价涨幅12.7%。
